中国囤343台光刻机？美国呼吁全面禁售！荷兰交底：7种原料靠中国

10月29日，俄罗斯卫星通讯社报道，荷兰中央统计局发布报告显示， 对荷兰经济最为关键的八种材料中，有七种依赖中国的加工。荷兰获得的镓有99%、石墨有94%、稀有金属有84%都来自中国。 镓又是芯片制造不可或缺的基础原料，也是荷兰最为看重的关键原材料。 就在短短不到一个月前的10月4日，美国智库“科技与治国方略中心”对外发布报告。里面统计， 截至今年第一季度，中国晶圆厂累计进口343台浸没式DUV光刻机，当中270台为阿斯麦NXT:1980i机型。 报告给出的建议十分直白， 称荷兰现行出口许可制度存在漏洞，呼吁美国连同盟友，全面禁止向中国出口浸没式DUV光刻机，同时还要严格管控相关备件供应与维修服务。 一边是美国喊着要禁售光刻机，一边是荷兰自己承认，造光刻机用的关键原料捏在中国手里。这两件事放在一起看，荷兰的两难处境就很清楚了。 343台DUV的生产能力让美国抓狂 美国智库紧盯这343台浸没式DUV光刻机，关注点主要在于这些机器能够实现的生产能力。 NXT:1980i算不上阿斯麦体系里最顶尖的机型， 却具备加工7纳米级别逻辑芯片的能力。 按照报告测算，单台NXT:1980i一年可以生产十万颗以上等同于昇腾910C规格的AI芯片。 拿不到EUV光刻机的前提下，国内晶圆厂只能把DUV设备的潜力挖掘到极限。 借助多重图形化（multi‑patterning）技术，这些硬件参数并非顶级的DUV设备，同样可以实现先进制程芯片的制造。 正是看到DUV设备可以支撑AI芯片生产，这份美国智库报告才提出要把浸没式DUV也纳入封锁范围。报告呼吁美国及其盟友全面叫停浸没式DUV对华出口，进一步严控备件供货与维修服务。报告同时给出一组数据， 中国在阿斯麦浸没式DUV对外出口当中的占比持续走高，从2022年的26%，攀升至2024年一季度到2026年一季度的60%‑70%。 不过这套强硬的封锁思路，阿斯麦并不认同。10月14日，阿斯麦首席财务官戴厚杰在财报电话会议上直言，美国国会推动的MATCH法案是一个“糟糕的主意”。 一旦法案落地实施，只会倒逼中国加快自研，催生出可以与之竞争的本土技术。 他还披露， 今年第三季度，中国大陆市场就贡献了阿斯麦23%的净销售收入。 阿斯麦的态度背后有现实的商业考量。中国市场撑起企业接近四分之一的营收，如果彻底切断对华销售，首先是对应的业务收入会直接化为乌有。 更重要的是，国内DUV光刻机的国产化进程本就在稳步推进，倘若连NXT:1980i这类主流浸没式设备的采购通道也被封死，外部设备获取的渠道被大幅压缩，国内半导体产业会被迫把更多资源、人力投向国产光刻机的攻关迭代， 本土替代的节奏只会进一步加快，最终反而会让阿斯麦永远丢掉中国这块庞大的市场。 要搞禁售，荷兰得掂量自身代价 荷兰中央统计局那份报告，是把风险直接摊在了明面上。 对荷兰来说，问题已经不是还能不能把光刻机卖给中国，而是造光刻机的原料要从哪里来。 镓、锗、稀土、石墨，这些重要材料的加工产能，大多掌握在中国手里。 光刻机不是轻易能生产出来的。机器里的精密光学部件、激光器、各类磁体，样样都离不开这些原材料。要是中国收紧关键原料的出口，荷兰的半导体产业链会第一时间感受到压力。 尽管不至于直接导致停产，但生产成本必然会往上猛涨。 欧洲自己其实早就推演过这种局面。《金融时报》6月就报道过一场欧盟和中国的贸易战桌面模拟。一开始欧盟这边打算拿限制阿斯麦光刻机出口当筹码，结果扮演中方的一方放出信号，可以收紧稀土供应做反制。欧盟内部马上就吵开了，德国担心自家对华贸易受损，荷兰更怕本国的支柱企业被拖垮。到最后，欧盟只能拿一份含糊的折中方案草草收尾。 这场模拟也戳破了一个现实： 欧盟手里握着高端技术的优势，但中国手里攥着关键原材料这张反制牌。 限制光刻机出口，要熬上好几个月才能对中国半导体造成一点很有限的影响； 可稀土供应一旦收紧，短短几周，欧洲许多产业就要吃不消。 光刻机和稀土，究竟谁卡谁的脖子 现在的局面已经相当明了—— 美国一心想要封禁DUV光刻机，阿斯麦出于商业利益坚决反对，荷兰政府被夹在中间进退两难，偏偏制造光刻机的不少关键原料，供给还攥在中国手上。 美国智库报告用了“囤积”这个词来形容中国采购光刻机。可现实情况是，国内拿不到EUV光刻机，才只能大批量采购DUV设备。要是今后连DUV的采购通道也被堵死，那就只能咬牙走自主研发这条路。至于阿斯麦高管戴厚杰所说的会逼着“中国加速自主研发”，这话并不是在帮中国说话，而是站在阿斯麦自身长远利益的角度做出判断。 一旦中国造出性能稳定、可以投入产线商用的国产DUV，阿斯麦丢掉的就不只是当下的订单，而是整个中国的未来市场。 荷兰统计局的数据，又点出另一层现实——光刻机是荷兰引以为傲的王牌产业，但生产所需要的原材料对中国有这么高的依赖度，不是